DJ30.F交易想法
道琼指数（INDEXDJX: .DJI）－对于交易，没有什么比当前正在发生的价格更加重要的事情。今年3/24延续至今，当前市场的惯性正在发生变化。
或许有一些事情正在发生...
型态不重要，重要的是情绪。有了情绪、足够多的情绪，于是你可以任意定义它！而你如何定义它却与你口袋无关，你是否尊重当前正在发生的价格（而非事件）才攸关你的口袋。
（纪录）
US30 A or B先寫了兩套劇本
看如何變化
每一套都有設定所謂的觸發
觸發之後開啟 空頭 or 多頭的交易模式
估計 11月中 大選前 應該以盤整居多
不會使用長線策略
所以會更精緻的選擇進出場點 還有縮小止損
Trader Ender
09/08-對於美股的看法距離上一次分析完道瓊後，多頭走勢終於無力上攻，但為何是選擇在這時候開始出現無力上攻呢？
●首先來看最近道瓊的狀況
1.上方橘線是道瓊02/12創新高的壓力區
2.在09/02時候道瓊突破了02/21因為新冠病毒所造成下跌而出現的缺口壓力區
以上兩個關係影響了股市續攻的節奏
●再來看看走勢
1.09/03道瓊一根一陰二陽的長黑k棒，除了直接灌破5日/10日均線，也把缺口填補，甚至直接挑戰月線的重要支撐，最後尾盤是直接拉起來留了一個小下引線。
2.09/04繼續再一根長黑k棒灌破20日線，且直接去挑戰27629.9的重要支撐一，最後是被拉尾盤收在28133.3。
目前看起來是有神秘的手再護盤
●我看法是這樣
在09/04的那根k棒的下引線蠻重要的，從這可以看出目前還是短空長多格局的架構
1.關鍵缺口支撐區目前還沒跌破，空方有試著要挑戰27629.9(重要支撐一)，但最後還是被拉了下引線，表示多方力量還是很強在守著重要支撐一
2.從08/05跳空突破盤整區，之後一路漲到09/02，回測個0.5%左右進入盤整休息，再繼續上攻挑戰前高也是蠻合理的
3.5日均線雖然開始下彎，但只要股市快速回穩，並不會影響太多
4.RSI雖然快轉空頭，但目前仍然在多頭狀態
目前就是幾個劇本
劇本一 - 在關鍵缺口支撐區進行盤整格局，修正指數並進入均線糾結等待上攻突破的機會（多頭續強)
劇本二 - 如果回到盤整區間內基本上就要當心了，因為也代表關鍵缺口支撐區從支撐變成了壓力，一旦跌破要再突破又會需要花上一段時間再修正，這時候我個人會偏空看待，因為會蠻有機會繼續一根灌破重要支撐一（空方)
劇本三 - 因為下引線的關係，所以會有一個小反彈格局，反彈到28642.5再繼續一根長黑k棒先灌破關鍵缺口支撐區，再挑戰重要支撐一（空方)
劇本四 - 是我最不想看到的劇本【三尖頭】，先來來個小反彈，然後直接去找重要支撐一；之後再反彈去把右肩也畫出來，到時候美股的季線將是最後的一個防線，有可能季線當時已經和重要支撐一靠近了，所以只要一根長黑k棒下去，就會很輕鬆的直接灌破2個關鍵支撐（空方)
所以目前我們先看
【關鍵缺口支撐區是否能夠守住】
S&P DailySeasonal: (比較Seasonal的狀況與實際狀況)
7~8月盤整，9月下跌，目前7~8月皆上漲，符合季節性狀況
COT: ( Bullish / Bearish /Neutral，描繪程度)
Bullish，Premium/Premium，近五年新高，上次這麼高是2010年
OI: (是否變動超過15%)
<15%
Daily IOF: (描繪IOF，分成Market Profile+IOF PDA、SMT比較、Confluence看巧合)
(1) Market Profile 為六月盤整之後一路上長突破3月前高就回撤，價格被8/19的Bullish OB擋住(3393)，前高已是歷史先高
(2) SMT 無
(3) Confluence 2月前高(3398)與最近的Bullish OB(3393)接近
HTF Analysis: (概括彙整HTF的狀況，分Price Action/ SMT /Liquidity Seeking Story三個角度，加入自己的想法去分析)
(1) 從Price Action來看，目前走勢不符合seasonal，但符合COT Bullish，突破前高後創下歷史新高，九月一回跌就跌回前高
(2) 從SMT的角度來看，COT在S&P是新高，可是NDQ不是之外反而是負值，而DJ30反而接近零值，表示機構並非三大指數在倉位上的表現一致，而以2020/2/17的前高來看，NDQ最強，S&P次強，但只有DJ30沒有突破前高，從COT的倉位表現可看出，市場全面做多NDQ，S&P反而是市場看最空的，卻表現最差的DJ30，市場並未決定要拿哪一邊的單
(3) 從Liquidity Seeking Story的角度來看，自從8/19破歷史新高後，往上拿流動性，反轉後停在前歷史新高附近
HTF Forecast: (推估可能的走勢，分成Seasonal/ COT /IOF+SMT/Key Level/If Then，將推估的思考邏輯寫下來，越詳盡越好)
(1) Seasonal 9~10月走弱馬上接11月的大反轉，如果三大指數都走這個劇本，遇到美國大選前，的確有可能是一波避險的sell off
(2) COT Commercial S&P目前機構完全拿多單，在目前央行流動性導致指數資產全面上升，而且在三大指數COT倉位不一致的情況下，很難說COT有很高的參考價值
(3) SMT 三大指數都有Bullish OB撐住，但要看細節的IOF能不能有推動上漲的力量，否則下方有非常多的FVG，可能會一起往下灌
(4) 目前測完Bullish OB(3393)後，如果能不破9/4的low(3349)，可以挑戰前FVG(3485~3528)
(5) If Then
Long Scenario:
如果走多，希望能先上去拿FVG(3485~3528)，能回測不要破9/4的low(3349)
Short Scenario:
如果走空，希望能破9/4的low(3349)，就會有一波很大的回撤跌幅
Conclusion:
本週一美國休市，周四ECB，周五CPI，指數不見得會等ECB，反而走出自己的走勢，在美國大選前與seasonal的交錯影響下，預計價格會撐在這個區間盤整內來回拿流動性
小道指的蝴蝶形態，等待長期組突破圖中小道指形成了0.786+1.272的看跌蝴蝶形態。價格開始橫盤，下方空間也比較大。但是我選擇等一等，因為價格正在攻克GMMA均線的長期組，而且前期趨勢比較長
日後更新
US30 頭肩底 但是底部還沒打完!?這是一個長線的交易訊號
適合500pips 左右止損的長線玩家
阻力與趨勢並沒有疊加
僅是一個H&ST訊號
我的意見在這波下殺的 0.38% 嚴陣以待 放空訊號
不因為往上突破了頭肩底而先做多
1.是個可能先多突破 再空的格局
備選策略
2.往上突破後，找回檔 (23% )進場
Trader Ender
道瓊斯下行突破？我們先聊一下基本面的情況。中美關係的緊張化、疫情的反复讓股民對今年的股市走向憂心忡忡。在休斯頓的中國領事館被通知關閉後，週五早些時候中國也做出反擊宣布關閉在成都的美國領事館。股票方面由於英特爾和美國運通第二季度業績令人失望，這兩家公司的股價在周五的早些時候下跌。
日線圖價格一直在布林帶的上軌浮動，不過有下降到中軌的趨勢，布林帶喇叭口也開始收縮。 MACD在零軸上方出現死叉。 4小時圖中價格在布林帶的下軌，還未突破布林帶支撐位，但是布林帶喇叭開口向下。預計如果價格突破了26480，那麼會下行來到下一個支撐位25764。
關注加密數位貨幣市場的機構化趨勢。我們如果看最近一段時間的走勢,會發現比特幣和道瓊斯指數有非常強的聯動性。 而這種趨勢形成已經有一段時間了。
上圖疊加了cme的比特幣合約走勢,這是在2018年開始的一個經過CFTC批准的期貨交易品種,他可以裸空比特幣。 所以我們看到在他出現之後,每一次道指大幅調整,比特幣都不可避免的受到牽連。 但上升行情,卻成為雞肋。
這說明機構投資者在做空的時候,選擇了比特幣,因為他們可以美元裸空,而不用持有任何的比特幣現貨。 但在做多的時候,他們因為並沒有持有現貨,所以對於多頭行情並沒有任何的貢獻。 從一個側面說明,目前機構投資者的主流策略。
下圖是2013年之後,比特幣的走勢圖,我們看到,在2017年之前,比特幣和道瓊斯指數的聯動性並不強。 說明那一時期,市場都是散戶為主,處於蠻生狀態,並沒有太多機構參與。 所以比特幣可以走出獨立行情。 但2018年以後,特別是中國對加密市場交易進行嚴厲限制以後,市場中的散戶投資者大面積減少,取而代之的是歐美一些金融機構。 而這以後的走勢,受到中心化金融市場的影響也越來越明顯。
比特幣誕生之初的核心理念是去中心化,但隨著市場不斷發展,已經不斷背離了中本聰的初衷。 從bch集中採礦開始,到大量的機構投資者淘金而至,今天的數字貨幣市場,已經不再是信仰者的聖殿,而是投機者的樂園。 因為沒有監管,對於普通投資者沒有任何的保護措施,這個市場完全遵循叢林法則。
如果你沒有足夠的能力,很難在這裡生存。 所以我奉勸那些抱著發財夢的投資者,一定要保持清醒的頭腦,你想賺的是"利息",人家惦記的是你的"本金"。
US30 分鐘級 第三波運用波浪分析最佳的優點就是結論能夠得出：勢
而根據波浪的說明順勢而為
往往可以找到RR比例佳的交易機會
意味著即便分析錯誤
所造成的損失也都極小
可能一次盈利就補回來
目前預估走到第三波的位置
止損極短
Trader Ender
站在“天上”唱著你的歌，美股後市解讀 敬愛的巴菲特爺爺，已經宣布了退休，世界已經不美麗了，為何巴菲特爺爺會萌生退休的意念？ 縱觀今年美股走勢，只能用驚為天人來形容，你要空，好，我就一路把空軍軋到爆，軋到哭點喊娘認輸才行，馬斯克的特斯拉真的因為基本面優秀才會上漲麼？ 因為放空的人太多，總有來軋一波， 巴菲特爺爺年初認賠航空股進而宣布退休，恐怕是老爺爺覺得這用直升機撒錢堆疊起來的 邪惡拉盤，他已經看不懂了，這種行情在1930年代的大恐慌也是沒有見到過的，所以站在“天上”的美股，拉回修正2000點都是跟正常人打噴嚏是一樣的概念，， 3大指數+費城半導體，最弱的是道瓊斯，上禮拜五的殺盤也是因為連準會宣布第三季度美國銀行禁止購買庫產股以及派發股息，因而銀行股權重下殺，引起連續性恐慌。 目前作為投機交易者的角度，在60日均線附近 不論跌破還是拉回不破，都是短線客買入做多或者空手觀望的時機，做空其實蠻有被繼續軋的風險。
結論就是 三大指數最弱的道瓊斯，何時向上補掉下殺缺口，美股還會繼續衝破雲霄，衝上 比天更高的地方，不過作為通常與美股逆相關的黃金持續的走強，也是說明市場對於後市不確定性的避險需求，像印“玉皇大帝”一樣印製 法幣，連準會淪落到從買公司債到連b++的債券都不放過，這種日子究竟能持續多久我也是持謹慎的看法， 如果你覺得做多美股有些冒險 我覺得 數字貨幣市場，中國股市跟貴金屬都是很好的選擇， btc跟黃金一樣也是有避險的需求，5月的減產雖然讓大部分散戶有了衝上晚點的期待，但是理性的分析，還是需要一個蓄勢的過程，關於數字貨幣的分析也會單獨在其他文章更新，歡迎大家來交流討論，我的vx：534353675
[技術分析歷史] Ｋ線型態的發展歷史與當代相關研究TradingView 技術平台最近改版的新功能，包含以下：
【技術分析】Ｋ線型態
【函數】line.get_price()
【樣式】label.style_label_lower_right、label.style_label_left
第一個新增功能是『Ｋ線型態』，這應該是大家最容易認識到的功能，Ｋ線型態－－這是具有歷史淵源的技術分析方法，在台灣的某些自動交易回測平台，也有這個系列的電腦編程，我覺得這是讓TradingView基本功能更加完善的一項更新。因為在技術分析的歷史中，Ｋ線型態被視為日本傳統陰陽燭分析法，來源於十八世紀日本江戶時代的稻米市場，由商人『本間宗久』所發明的行情記錄方法。最初，它的功能只是記錄稻米每天的價格，當時，江戶的稻米市場發展出亞洲最早的商品期貨合約，由於當時的稻米價格，對經濟及軍事活動造成很重大的影響力，米商往往會根據稻米的生產，以及市場對稻米的未來期望，而決定是否囤積稻米，所以發展出稻米期貨，當時的期貨到達履約日期，是真的要交割稻米。
由於稻米商業的發達，催生出最早的陰陽燭記錄法，現代炒股票、炒幣的人所講的『Ｋ線』其實是『 本間宗久 』所發明的，很可惜的是，這套陰陽燭價格記錄方法，被後人扭曲成預測價格的工具。
當時，日本最有規模的稻米市場，是大阪堂島與江戶藏前兩個地方，由於『本間宗久』在那個年代就掌握了行情記錄工具，再搭配他對於稻米季節性、天候變化的知識，讓他在『米市』不斷賺錢成為富翁，本間宗久在老年的時候，將畢生炒米的知識寫成書籍《本間宗久翁密錄》，我們現在聽到的白三兵（三連陽）、三黑鴨（三連陰）、十字星（Doji）、晨星......等等，就是最早源自於本間宗久的經驗法則，後人再整理的。
不過，陰陽燭的概念，曾經很長時間，僅僅止步於日本。由於他希望《本間宗久翁密錄》只流傳於自己的家族內，所以200年間，陰陽燭記錄法並沒有外傳，並且只在商人的小團體內慢慢發展，最終初步形成一種被人稱為酒田戰法的經驗法則。直到1991年，華爾街分析師史蒂夫．尼森（Steve Nison）在他的著作《日本燭台圖技術》（Japanese Candlestick Charting Techniques）中第一次向華爾街金融投資人介紹日本陰陽燭，當時蔚為風潮，在日本蠟燭圖正式傳入華爾街之前，美國人都是用『Bar』，也就是『美國線』來記錄價格的。
隨後，尼森投入大量的時間，研究與整理日本陰陽燭記錄法的知識，並嘗試開發其它的應用模式。由於第一本書獲得好評，在1994年，尼森陸續出版了其研究"Beyond Candlesticks: New Japanese Charting Techniques Revealed"(1994)、"The Candlestick Course
"(2003)、"Strategies for Profiting with Japanese Candlestick Charts"(2011)，將這套日本的傳統行情記錄法，逐漸系統化。
依據史蒂夫．尼森原話表示：
"based on my research, it is unlikely that Homma used candle charts. As will be seen later, when I discuss the evolution of the candle charts, it was more likely that candle charts were developed in the early part of the Meiji period in Japan (in the late 1800s)." －－大概意思是說，蠟燭圖可能是在明治初期才正式形成的概念，所以尼森也表明了蠟燭圖不是一朝形成的結果，而是宗久的後幾代子孫，慢慢改變而來。因為史蒂夫．尼森對於引進蠟燭圖記錄法的貢獻很多，並且也是第一個引進的人士，因此被稱為現代蠟燭圖技術之父。
另一名傑出的貢獻者，是葛雷．莫里斯（Gregory L. Morris），根據記錄，莫里斯大約在1992年拜訪日本的期貨交易員竹廣引田，從而認識到陰陽燭的概念，後來，莫里斯出版了他的研究"Candlepower: Advanced Candlestick Pattern Recognition and Filtering Techniques for Trading Stocks and Futures"(1992)，寰宇出版社從美國原文書引進翻譯為中文書，書名翻譯作《強力陰陽線》。截止到現在，"Candlepower"已經更新到第三版，第一版是1992年，第二版是1995年，第三版是2006年。雖然莫里斯引進蠟燭圖的腳步只比史蒂夫．尼森慢了一年，遺憾無法成為現代蠟燭圖技術之父，但他也做了許多貢獻。
依據葛雷．莫里斯原話表示，在1987年的大崩盤讓他經歷到人生的重大挫折，所以莫里斯很懊惱，開始尋找基本分析以外的方法，也就是技術分析，但是1970~1980年代，技術分析在華爾街被視為『玄學』，直到現在，或多或少也有投資者這麼認為。曾經有一位基金經理人說：「如果員工偷偷使用技術分析，就要把他開除」－－我們會瞭解到，技術分析在當時多麼沒有地位。
1991年，莫里斯和友人，唐．畢斯利（Don Beasley）合作成立PMEM投資顧問公司，目標是提供合理穩定的投資報酬率，並且避免如同『買進－持有策略』（Buy and Hold）一樣發生劇烈波動的盈虧，當時，技術分析受到鄙視，因為對於投顧來說，Buy and Hold策略更簡單，只要專注於選股就好了，不用考慮進出場時機的問題，但是，從1987年『黑色星期一』以後，愈來愈多投資人，開始注意技術分析的用處。因此，隔年前往日本訪問當地技術，大約三年後，第二版的書裡才歸納明確的辨識方法，使型態排列的判斷不致於模稜兩可，逐漸成為可以被量化的東西。
1995年莫里斯把西方的技術指標，跟型態排列試圖結合在一起，提出「Candlestick Filtering」（翻譯成「訊號準備區」，或「陰陽線過濾」）。事實上，尼森也曾經提出過跟Candlestick Filtering相近的概念，也就是Difference index，台灣翻譯成『差異指數』，其實他們翻譯不太正確，應該翻譯成『乖離率』，在英語裡，"Difference"會被縮寫為"Diff"，直接翻會變成差異、差距、差離，而中文的對應單詞，其實是乖離；而Filtering是過濾的意思，在中文的通俗用詞是『濾網』。
"Candlepower"出版後，談論到的Ｋ線型態的實際功能，就引起很多人好奇，後來出現幾篇關於研究Ｋ線型態功效的論文，企圖證偽蠟燭圖，於是，蠟燭圖的發展，來到了可以被量化證偽的時代了。
時間來到2006年，莫里斯《強力陰陽線》剛剛更新到第三版的同一年，臺大的經濟學研究所一篇論文〈Empirical Study in Techniacl Analysis：Case of K-Line〉企圖評估陰陽線買賣訊號的信賴度，由於目前沒有公認評估標準，因此，那一份研究的評估方法，主要由研究者紀麗文自己建立的標準來評估，名稱是『SORT』（Strength,Oddsatio,AverageReturn,Timing），四個單詞分別指的是趨勢的強度、賠率、平均報酬率與經過時間。
雖然文獻沒有完整討論到關於使用莫里斯結合「Candlestick Filtering」濾網的效果，但是紀麗文統計了「假設投資人在單純使用Ｋ線型態下」的結果，文獻研究的市場單純針對台灣股票市場，文獻的結論有三個：
台股走勢遵循隨機漫步，無法預測，實證結果支持「隨機漫步理論」。
無法長期或穩定的擊敗大盤，買賣訊號誤警機率偏高。
推翻陰陽線技術分析之中，關於「期間不能超過10天以上」的說法。
根據台經所文獻的結論，單純的Ｋ線型態並不能擊敗市場。那麼，如果陰陽線沒有效用，為什麼兩百年以來要發展它呢？並且投資者依然源源不斷的學習傳統Ｋ線排列呢？事實上，這是必然要經過的發展過程，就像是以前我也有說過，交易存在許多方法論，而每一個方法論都是基於一種假設出發的，與科學類似的是，它們都必須可以被證偽，可以被證偽的假設，如果經過實驗陸陸續續呈現支持的結論，那麼才會成為學說。
目前，關於結合西方傳統擺盪系統的Ｋ線型態的實際效果，還沒有找到類似的研究結論，或是可能已經存在了，但是我現在還不知道。如果有人知道的話，希望請您可以分享那份文獻的網址。
06/27-對於美股的看法在此次的分析中上一次的畫線記錄皆保留
並新增對於這次的美股看法
在圖中可以看出
新增了 三個紅色標示
由於美股先前已經島狀反轉由多轉空
但仍在保守觀察看多的狀態
為什麼呢?
因為上一次的多頭確認是在突破24700左右時候(橘線，也就是重要支撐二的位置)
目前來看尚未破 最重要的支撐線
並且可以看出06/26那一天底部有支撐出現且沒破前低
因此目前有幾個劇本可以觀察
劇本一 - 盤整格局
美股會在26358-25019之間做盤整，將空方的力量吞噬，蓄力再上攻突破。
劇本二 - 摜破重要支撐一
下禮拜一直接摜破盤整格局的重要支撐一，而急速下去找重要支撐二，若底部有撐，區間盤整將會修正成26358-24700之間。
劇本三 - 摜破重要支撐二
如果出現狀況三，勢必會是非常恐慌的，這時候如果是一根長黑K表態出現，且長黑K摜破橘線，那麼此刻將宣布空方格局開始。
目前先看以上三個劇本，看看美股會使用哪一個劇本來演出。
雖然這三天美股大跌，但仔細去看會發現下方支撐其實都沒跌破，也因為這樣造成目前的方向還是不明確，多空交戰也處於盤整的狀態，因此還是以最保守的立場看待，以免變成燃料。
道瓊斯指數最後的瘋狂美股經歷了3個月的大幅反彈，應該說年初的大跌讓很多人措手不及，而這一波的反彈也讓很多人大跌眼鏡。至少我沒有預見到納斯達克地新高，也沒認為道瓊斯指數可以反彈50%，而且在基本面毫無改善的情況下。
所以以前我們總是說中國市場被行政干預太多了，就是政府的提款機。現在看金融市場想要完全的不被干預，幾乎是不可能的。川普可以利用手中的權力，給美聯儲施壓，要求財政部放水，還親自上陣，在推特大放厥詞。要說干預市場，我想沒有比這些更明目張膽的吧。所以美股走出這樣的反彈行情，完全是中心化交易的產物。
那麼美國或者說全球經濟的基本面是否已經恢復了？從目前的公開數據顯示，肯定是沒有的，而且各方面的預測，都認為2020年經濟衰退已成定局。疫情會有第二波，甚至常態化，在疫苗沒有面世前，誰都無法解決這一問題，即便是疫苗面世了，後期病毒是否進化還是未知數。
從中國的情況看，雖然最早控制了疫情，但經濟生活依然不能正常化（影劇院目前還沒有開放，口罩常態化），所以我認為美國的情況不可能比中國更好，甚至會更糟。
1、川普目前對於國內的BLM運動處理不當，事態可能會向負面演變，之後不排除影響其選舉走勢。所以他可能採取的強硬態度，對市場帶來不確定性。
2、大選必須造勢，而目前還沒有控制疫情，如果集會導致疫情擴散，一定會造成負面影響（之前德約科維奇的網球表演賽造成大面積的covid19感染，被媒體詬病）。
3、美國是一個高度依賴全球化的國家，他們連自行車零件都需要進口，如今疫情嚴重影響了國際貿易，在無法自給自足的情況下，美國企業的經營情況堪憂，而且單純靠科技股挽救美股股市的可能性也不大。
所以我不認為美股在基本面沒有改善的情況下，可以持續走高。至於這個超級反彈，明顯是資金的一個報復行為。2008年中國也曾經出現過類似的情況，當時政府為了應對全球金融危機，放水4萬億，最終導致A股長達6年的熊市。美國雖然很強大，雖然現在很多經濟理論都是美國創造的，但不代表他可以違背自然規律。雖然我不能確定美國的經濟一定會崩潰，但至少短期看不到復蘇的可能性。所以美股的暴漲只能是投機行為。
回到圖表，這裏的走勢有可能形成一個頭肩頂的形態。雖然形態有些牽強，但我找不到更好的圖表來展示了。因為這裏的情況的確非常誇張，在暴跌38%之後，快速反彈50%，歷史上也是極端的走勢。但我們看到月線的頂背離並沒有調整結束，也就是說3個月的大陽線都沒有改變下降趨勢。而周線的反彈雖然比較目前，但沒有新高的情況下，這就是反彈而已。
總之，美股雖然帶來了50%的反彈機會，但我們看到的是少數科技股的強勁反彈，他們的成長性和目前的股價匹配度並不合理，估值過高比如導致投機資金的沽空，所以我認為接下來道瓊斯指數將進入漫長的調整週期。
US30 先多後空我的四個分析步驟：
1.大觀勢
2.小擬策
3.上算盤
4.下決策
若是走黃字的WAVE
則有可能出現第五波與失敗第五波
前低點於藍色支撐區塊揭示可能的支撐
先做一波多
確認高點或向下突破之後，做空
計畫先寫出，看市場要照哪一個劇本走
Trader Ender
