HSI 恆生指數今天想來談點不一樣的，圖有點醜請見諒
很多人對分析市場都有一套，有的看基本面大局，有的畫圖，有的關注事件消息面
看基本面的交易周期長，日內操盤手畫線畫圖看消息看指標
例如出現黑天鵝事件對市場劇烈波動起伏
許多人只看見事件後的影響，那不如逆推走勢，找出事件前的癥結
大機構手持的部位較大，試圖去尋找他們應對的方式。
如果時間允許近日會針對這方面多做解析。
HKG33交易想法
大摩愈睇愈心寒 恒指最熊17630 貿戰貶值社會動盪 3個月三削目標"恒指五連跌累計大瀉2170點（7.7%）後，昨日輕微反彈，但受制於26000關，更遭「摩笛」再度追魂。摩根士丹利3個月內第三度下調恒指目標，基本情境下恒指明年中的目標，由28000點劈至24400點，最熊（Bear Case）看法為明年中見17630點，並且看好A股多於包括H股..."
大摩唱完淡就夾淡倉，我估計星期五會開始下跌，反彈做淡係正路, 恒指阻力26500 - 26800, 下跌目標 24500 - 25000。
恆生指數 週線分析 (9)中美貿易戰起於donald trump於2018年3月22日簽署備忘錄，指示美國貿易代表對從中國進口的商品徵收關稅
最終月線圖企穩三萬點以上
2018/06/16 公布對華加徵關稅清單
恆生指數月線圖失守30000點大關 (熊市確定)
2018年9月18日 美國政府宣布將加徵25%關稅的中方商品範圍擴增至500億
恆生指數跌到25000大關
2018年12月1日 兩國領導人 同意舉行為期90日的談判，並在談判期內暫停新增貿易措施
2019年3月1日最後期限到期後，美國方面宣布已有重大進展，並延長暫停新增貿易措施的期限
期間恆生指數由25000大關升上30000大關 (牛市確定)
2019/05/05 宣布對另外價值約2000億美元，合共2500億美元的中國輸美商品徵收25%的關稅
恆生指數由30000大關回落到26672(牛市調整)
2019/06/01，美國貿易代表署宣布將美方加徵25%關稅時間推遲至6月15日
恆生指數由26671到29000 (當時小弟認為牛市調整已經完結 所以決定上調持倉量)
今個星期 2019年8月1日donald trump在推特宣布將在2019年9月1日起，對餘下價值3000億美元的所有中國輸美商品徵收10%的關稅
引致今個星期恆生指數由29000 再次回落到接近26672
亦即是小弟認為牛市調整已經完結 的階段性起點
由於價格可能仲未完全反映
因為 恆生指數 25000 係之前所有關稅效應(price in)的最低位
但由於 donald trump 再次增加關稅
因此 恆生指數有可能會再次下跌至25000點水平 (甚至更低 等市場表現)
所以小弟保守起見會將中線持倉量由66%大幅降到 0%
長線持倉量由75%大幅降到25%
另外
若果跌穿26672 代表階段性起點已被跌穿
那代表牛市第一階段調整尚未完結 那樣的話我會再次參考 恆生指數週線分析 (7)
裏面所提及的牛市調整的時間週期 (已附上連結) 重新等待入市時機
恆生指數 牛市第二階段 時間和空間 分析由90年至今 牛市第二階段 時間跨度 分析
通常都有20週以上
最少為21週 =2019/10/28 (黃色直線)
很少多過28週 =2019/12/16 (橙色直線)
空間方面
由於牛市會呈現一頂高於一頂一底高一低的走勢
所以升穿 2019/04 15 階段性高位 30280 只是時間的問題不是一個目標
目標應該為歷史高位 33484
現在只需要耐心等待
恒指4小時0.618疊加供給區做空交易計畫過去一段時間恒指對於0.618都非常非常的尊重
目前回到4小時供給區 幾乎在0.618的點位
還是滿有興趣常是個空單的
Let's see how it goes!!
恆生指數週線分析(8) 恆生指數由2018年1月29號創歷史高位至今已經有75星期
由1990年至今熊市走勢可以多於七十五星期的只發生過一次發生在2000年至2003年
如果你將該段走勢分為兩段熊市來計算
那由1990年至今恆生指數沒有任何一個熊市走勢多於77星期
所以現在處於牛市週期的機會是相對較高
與此同時
為了避免盲目相信統計 (trade what u see not what u think)
所以 必須市場走勢配合才可以
恆生指數由2018年10月29號至今已明顯出現一頂高於一頂一底高於一底(請看小弟畫的擺動圖)
建基於此小弟認為現在處於週期性牛市
解釋咗其中一個小弟認為現在處於週期性牛市的原因之後(並非所有原因)
是時候探討一下牛市處於什麼階段
在2018年9月至11月期間 新聞媒體 大量報道關於 貿易戰如何影響經濟 前景將會有幾差 將來有排跌
電視機上十個金融從業員有八至九個都睇淡 預計支持位全部低於二萬點
明顯符合牛市第一階段開頭的心理特徵 (情緒極度悲觀)
就在這時價格不停上升 上升到直至4月
50天線升穿250天線 確認技術上牛市
就在這個時候 見到(小部分)金融從業員 仍然睇淡仍然認為熊市未走
有部分從業員已經察覺牛市(有機會)已經來臨
由於太多不同和不確定的因素 新聞媒體開始大幅報道 探討究竟當時處於牛市還是熊市
直至5月的時候市場開始下跌 但今次分析員不再次一面倒認為是熊市
由於基本面仍未(明顯)變好 但與此同時 市場走勢(明顯)已經改善( 因為50天線已經明顯升穿250天線) 起碼明顯不再向淡
正正符合牛市第二階段開頭的特徵 (基本面與技術面背馳)
所以小弟認為牛市第二階段已經開始
至於牛市第二階段 的空間和時間 由於今次篇幅關係
留待下一篇文章再分享
恆生指數 週線分析(7) 先(簡單)回顧上一篇文章 @20190601 恆生指數 月線圖策略 (4)
如果當月收市時RSI(2)數值低於20 就觸發(買入)訊號
前提是在牛市 如果是熊市這個買入訊號是沒有用的
敬請留意(當月的陰陽燭形態)是否一支(影線)非常之短的陰燭 (今個月已經出現)
你會發現 下一個月低位 (通常)距離上一個月收市價3%
因此後市任何一天低於26094 就會觸發(買入)訊號
現在再回顧另外一篇文章@20190512
中期調整(最快)要6月28號才會完結
現在只要耐心等待 和密切監察市場價格行為的(表現是否合乎預期)
以上為上兩篇文章分析提要
今次分析內容如下
基於今個星期的價格表現 週線圖平均燭 呈現上升形態
相信下星期維持上升型態機會相對高 代表今次中期調整比原有預計的時間週期提早一個星期完結 因此相信係牛市的第二階段已經開始
因此 會將中線持倉量 由0% (大幅)提昇 到66% (進取者可以去到100%)
中線持倉量 每一次上升下跌 以 33% 為基本
長線持倉量 每一次上升下跌 以 25% 為基本
另外 由於月線圖策略 (4) (原本)條件是如果當月收市時RSI(2)數值低於20 就觸發(買入)訊號 可惜小弟畫蛇添足 引致條件無法觸發
(詳情請按連結)
所以 將長線持倉量 由原本25% (大幅)提昇 到75% (進取者可以去到100%)
恆生指數 月線圖分析(10) 和 策略(4) 究竟跌完未?
以上問題 希望月線圖策略(4) 幫到你
首先 講解策略(4)之前
針對 1990年至今所有牛市 第一次調整 進行波幅統計
10% 2次
16% 4次
20% 2次
今個月已經下跌10%
咁究竟會不會下跌至16% ? 20% ?
其實如果從波幅角度統計去看 好難得出較為清楚的答案
以上問題 希望月線圖策略(4) 幫到你
首先將 RSI 參數改為(2)
然後將 OVERSOLD 水平改為20
如果當月收市時RSI(2)數值低於20 就觸發買入訊號
(今個月收市時剛剛好觸發買入訊號 小弟審慎起見已經檢查多過主要交易平台都係低於20)
前提是在牛市 如果是熊市這個買入訊號是沒有用的
你會發現 恆生指數 1990年至今所有牛市 第一次調整 只有一次 並沒有觸發買入訊號
非常有效的解決究竟跌10% 16%,20% ?這個問題
我們還可以將這個簡單的策略更進一步
敬請留意當月的陰陽燭形態是否一支(影線)非常之短的陰燭 (今個月已經出現)
你會發現 下一個月低位 (通常)距離上一個月收市價3%
所以今個月收市價26901 減3% =26094
就有較大機會成為今次調整的低位(邊緣範圍)
因此後市任何一天低於26094 就會觸發買入訊號
小弟會將長線持倉量由現在的25% 提升至50%
恆生指數 週線分析（7）和 中期走勢時間幅度統計分享 今個星期
由於 平均燭 呈現下跌 單邊形線形態 代表 空頭完全控制短期走勢
配合時間週期
觸發 上一篇文章所設定的條件 (如要查閱前文 以下附有上一篇的連結)
所以 將中線持倉減至0%
小弟相信 牛市第一段 已經完結
中期調整已經來臨
所以 長線持倉由50%減至25% 耐心等待 中期調整完結 (透過將中線倉位完全清倉 長線輕倉 令自己處於無壓力狀態應對中期調整)
中期調整時間週期統計
統計由90年至今
最少為三週 出現一次
五至六週 出現三次
10至11週 出現六次
15至16週 出現5次
20週 出現三次
24至27週 出現兩次
由於小弟認為現在是牛市
所以針對牛市(第一個)中期調整的時間跨度再一次統計發現全部都高於10週
因此 有理由相信 中期調整(最快)要6月28號才會完結
現在只要耐心等待 和密切監察市場價格行為的表現是否合乎預期 和 部署
恆生指數 週線分析（6）恆生指數 上星期 已經上升24星期 （ 橙色虛線）
進入牛市第一段 時間跨度分佈密度最高的範圍 （24 -30）（可看連結）
平均燭呈現綠色 單邊影線形態 價格表現並未配合時間跨度
今個星期收市時 平均燭 呈現紅色 雙邊影線形態
代表空方已經取得（部分）控制權
另外 對比上一次 平均燭由綠色轉紅色所使用的時間 少了一半以上
證明市場的買方力量大幅減少
價格表現配合時間跨度
因此會將中線持倉量 由66%減少至33%
長線持倉量仍然會維持於50%
假如清倉後市場大幅上升 由於長線持倉量仍然維持50% 可以接受
如果下星期 平均燭 呈現紅色 單邊影線形態 代表空頭已經（完全）控制
小弟會將中線持倉量減至0% 降低自己持有長線倉位的壓力
恆生指數 週線分析(5) 和 比率應用分享上星期
因為 在 牛市 第一段 時間週期窗口
平均燭 由綠色轉紅色 (雖然雙邊都有影線 代表空頭未完全控制 只是部分控制 短線主導權)
但已經反映 市場在時間窗口有反應 空頭開始主動出現 中期調整 可能性大幅上升
所以 跟計劃 將長線持倉量 輕微減低 25% (現在處於50%水平)
中線持倉量 減低33% (現在處於 33%水平)
今星期 經過3月份 的小型整固 之後
平均燭 由紅色轉綠色 型態為單邊有影線 代表多頭完全控制 短期主導權
再創今年收市新高 代表中期調整 的可能性大幅減少
所以
小弟 會提高 中線持倉量33% (處於66%水平)
長線持倉量 則維持50%水平 無增加亦無減少
直至下一個時間窗口 (橙色直線) 再根據平均燭形態決定 如何部署
比率應用分享
比率的應用(必須)配合趨勢判斷 和 走勢模式 才有最佳效果否則只係一個隨機現象
例子
小弟判斷為牛市行情 (趨勢判斷) 然後出現 雙底收高頸線形態 (走勢模式)
當遇上這種 走勢模式 配合牛市
小弟會使用 1.618 (擴展)比率 作為中線第一目標
所以可以解釋為什麼 市場在三月出現整固
因為大量 於低位已經買入 的交易員 於此位置止賺
各位可以驗證小弟所講 先判斷趨勢 再配合雙底收高頸線走勢模式 到達1.618(擴展)比率的機率
現在 市場在三月出現小型(整固)之後 創年度收市新高 (走勢模式) 配合牛市 第一段
小弟會使用2.618這個(擴展)比率 作為中線 第二目標
最樂觀 會在下一個時間窗口 (橙色直線) 到達
正常 會在紅色直線(再下一個時間窗口) 到達
最悲觀 判斷錯誤 假突破 無法到達目標
HSI made a concentrate breakthrough, aim for higher
HSI made a concentrate breakthrough above 29000 and 29200, which are key ranging area and resistance levels.
A valid uptrend should no drops below 29000 (also approx the 10 days EMA), above that uptrend remains intact.
Upper level targets 29600, 29900 (orange resistance) and 30050 (Fibo resistance)
恆生指數 週線分析(4)先簡短回顧上一次分析內容 (詳細內容請看連結)
因為
上星期收市後 恆生指數由低位於上升20星期 進入 牛市第一段 時間週期 平均下限
同時
平均燭 綠色 形態正常 (只有一邊有影線)
所以
長線持倉量 維持 處於75% (小弟長線定義=最少半年 正常一年或以上)
中線持倉量 減少 33% 處於66% (小弟中線定義=最少一個月 正常一季或以上)
今次分析內容
20190330 平均燭 紅色 代表短期下跌 同時 雙邊都有影線 代表空頭短期仍未完全控制市場
但是 綜合時間週期分析 有理由判斷 牛市(第一段)完結可能性大幅提升 開始進入中期調整週期
因此
長線持倉量 輕微減少 25% 現處於 50% 水平
如果市場真係進入中期調整大幅下跌 透過輕微減低持倉量 大幅降低心理壓力 從而輕鬆持有長線倉位
相反
如果市場大幅上升 持倉量有50%仍然可以接受
至於
中線持倉量 再減少 33% 現處於 33% 水平
同樣 如果市場真係進入中期調整大幅下跌 透過減低持倉量 大幅降低心理壓力 從而輕鬆持有中線倉位
相反 如果市場大幅上升 中線持倉量有33%仍然可以接受
恆生指數 週線分析(3)首先 小弟 向所有看過上(兩)篇文章的讀者 說聲抱歉
事源在3月9號 發文的一篇 恆生指數週線分析(2) 小弟 指出恆生指數已由低位上升19星期 因而進入牛市第一段 驅動浪時間週期範圍下限 問題就出在這裏 因為 上星期其實只有18星期 而且 小弟發現偏差由2月15號 發文的一篇 恆生指數週線分析(1) 已經存在 從而引致更大的偏差
當時小弟在文章指出 牛市(第一段) 驅動浪 時間週期
15 19 24 30 45 55 各發生一次
除19以外其他都是準確的 正確時間為20星期
因此3月9號所發布的那篇文章 恆指指數由低位上升其實只有18星期 而非19星期 因此出現(兩)星期的(嚴重)偏差
小弟再次為發生這個低級錯誤 說聲抱歉
另外在檢查錯誤時 發現恆生指數週線分析(1) 有些重點沒有好好表達 為此現在補充
首先 牛市(第一段) 驅動浪 的時間週期 有這麼多我們應該關注哪一個呢?
我們應該關注24和30 因為他們處於這個排列的中間 15 20 ( 24 30 ) 45 55
另外 如果不理會是否(第一段)驅動浪 將所有驅動浪進行計算 會發現20至25星期 出現的次數(最頻密)
因此 透過綜合考慮 首選 關注的時間窗囗為24星期
那如何應用這個時間週期呢??
我們可以從兩方面配合
1 價格行為 (平均燭形態) 用來 確定 時間週期產生影響
2 持倉量 透過(平均燭形態)確定時間週期產生影響之後 以此來調節我們的持倉量
那如何運用其他週期呢??
我們可以將首選週期 之(前)一個的時間窗囗 用來作警戒 (好似鬧鐘咁 預備鐘聲 幫助自己心理預備和重新評估)
然後透過(平均燭形態) 進行評估 以此來調節 持倉量 (通常 維持) (只有非常利好才會增加)
至於首選週期 之(後)的時間窗囗 持倉量 (只會維持 不會增加)
請注意 以上的做法只適合長線投資 (最少半年 通常一年或以上)
對於中線投資 (最少一個月 通常一季) 需要減倉
總結
當下星期完結時 (若果) 平均燭形態配合 (長線)倉位 我會耐心 維持持倉量
(中線)倉位 (若果) 平均燭形態配合 (一定大幅減倉 最少減一半)
若果(沒有) 平均燭形態配合 (都要輕微減倉 = 三分一)
最後 小弟在此為自己刊登時間週期的錯誤 再次說聲抱歉
恆生指數 週線分析(2) 和 平均燭應用分享平均燭 (最基本)的訊號 為顏色的轉變 綠色代表買方 主導 當下的 市場
如果 綠色轉紅色 自然代表 賣方 主導 當下的 市場
但如果只得紅與綠 有某些情況令到 使用者 入場或離場 的時間較慢 (視乎情況)
(進階的或有經驗的) 使用者 會懂得從 其他角度 觀察平均燭 判斷市場是否有轉向的可能性
例如 (影線)的轉變
平均燭 大部分時候 都是單邊有影線 反映市場上是由哪方(完全)主導 (設計特點)
今次恆生指數就是 從單邊有影線 變成 雙邊有影線 (同時) 顏色還沒有轉變
代表著 短期趨勢 已經在變化 轉向的可能已經增加 甚至 已經轉向 (好像交通燈)
另外 配合 價格由低位已經上升19星期 = 中期上升趨勢結束的平均時間週期(範圍下限)
因此進入中期調整 的可能性就大幅提升 (關於中期上升的週期可以參考返之前文章已附上連結)
所以 視乎你的交易週期長度 和 有沒有貨源在手
如果屬於中期 和 未有貨的 此時此刻當然最好不入貨
有貨的 當然 (大幅) 減倉 止賺
如果屬於長期
未有貨的 此時此刻當然最好不入貨
有貨的 可以 進行適當的減倉 或者維持 原有的 持倉量
最後
平均燭在顏色和影線的變化 設計上 都有針對性 (相對傳統陰陽燭)
嘗試令使用者 更易掌握 和 理解市場短期趨勢的變化
對於初學者 是一個 入門的好幫手
對於進階或有經驗的 是一個(提升效率)的工具
希望大家嘗試
HK33HKD HSI 港期1小時上升趨勢,暗示沽盤力量減弱.現時趨勢 ：向上
相關關鍵水平 ：阻力30000。 支持29000
PRICE ACTION的角度 ：2019年2月28日開始, 陽燭燭身明顯比陰燭長, 同時1小時圖出現新的上升趨勢線, 配合近兩個月的上升趨勢, 向上壓力明顯再次加強.
要點 ：29000- 30000 這1000點中 , 並沒有明顯阻力,支持位. 當市場企穩29000向上時, 基本上30000將會時下一個終點.
交易觀點 ：當價格突破並再次回測29000的支持位後,技術上是買入的時機. 並以約30000作為第一個技術止賺價
月 線圖分析(9) 和 策略(3)上一篇(月)線圖分析文章中曾經提及如果有特別情況會加大注碼
現在這情況有機會在二月份收市的時候發生 所以要準備好
策略1 和 策略2 (很大程度上)都係俗稱的左側交易
策略(3) 就完全係 右側交易
策略(3)條件如下
a 等待熊市下跌13個月 = 熊市轉牛市 (通常)時間跨度 =策略1 基本條件
b (月)線圖 收市價 收高 (特定的) 趨勢線 = long entry
如果2月收市的時候 觸發策略3的入市條件 會再用多25%資金 買入自己心儀的股票 即總共75%資金
如果二月收市的時候沒有觸發 等任何一個月份收市的時候觸發即可
什麼是 (特定的) 趨勢線?
首先 繪畫 (下降)趨勢線時 使用(非對數)圖表
第二 選取下降趨勢線的第一個點 不會使用絕對高點 絕大部分情況只會使用 第二高點
最後 下降趨勢線的 第二個點 一定是 tom demark供應點 (如不清楚什麼是tom demark供應點 請google)
小型總結(2)近排各大報章雜誌較多人探討都莫過於 究竟現在是牛市還是熊市反彈
小弟的取態相信大家都十分清楚 在之前的文章都已經寫出小弟 (其中一個判斷牛熊的方法) 和 (方法的出處)
無論認同或是不認同 其實都不太重要
反而想分享下 為什麼 牛市與熊市的判斷這麼重要 同時 亦為整個交易股票方法的第一步 做一個總結
經過多年的 觀察 研究 學習 小弟 發現 得出 同意 一個事實
就是在股市是牛市的時候 大部分人都可以贏錢 AROUND 70% 如果去到牛市最亢奮階段 甚至90%人贏錢
睇新聞訪問都可以見得到 唔需要係專家 普通一個散戶都可以贏錢
贏錢唔係大戶專利 可以話係 一個 正和遊戲 =贏家 多於 輸家
例如 香港近十年樓市 盲的都知道牛市 唔係講笑係真係盲都知 收音機好多時候都有人講
你 可以話怕樓價高 所以唔夠膽買 所以冇賺錢 但如果你買咗 90%人係贏錢 所以 香港樓市係一個 正和遊戲
又例如 美國這個超級牛市 冇買當然係冇賺錢 有買的話除非不好運買了隻不好的股票 否則真係好難冇賺錢
現實係根據統計 08年金融海嘯之後 大部分美國散戶 對股市信心盡失 所以他們大部分選擇買etf 或者 指數基金
就好似索羅斯咁 佢十大持倉 其中一個是SP500指數etf 所以大部分的散戶 其實都有間接咁參與 享受咗這一次牛市所帶來的盈利
相反
當處於熊市的時候 就算強如畢菲特 一樣會輸錢 當然在這個時候 絕大部分=90%散戶都會輸錢 立即變成一個 負和遊戲
所以 對於小弟來說 買股票(之前) 最重要 係身處於牛市之中 這個亦都係香港一代股神 曹仁超先生所講 有智慧不如趁勢
另外從不同渠道的統計得出 在牛市的時候 有70%的股票 是(跟隨)大市上升 俗語話 好的開始 是成功的一半
同樣 買股票(之前) 身處於牛市之中 絕對係投資股票成功的一大半
最後同大家分享一個判斷牛熊市的方法
有留意小弟文章的都會知道小弟很喜歡用一目均衡表 小弟發現
當每次恆生指數當下跌足夠時間跨度之後 =13個月
然後在 (月線圖)上 任何一天價格(升穿)一目均衡表的基準線=22月中位數 代表確認牛市
由1990年至今 命中率100% 所以 在這篇文章之後的任何一天價格(升穿)一目均衡表的基準線=22月中位數
小弟會再用多25%資金買入自己心儀的股票 =TOTAL 75 %
總結 小弟的做法 (第一步)係要確認牛市 (( 從交易(方法) 這角度去講 )) 最重要係邏輯 至於你喜歡用什麼方法去確認 隨你喜歡
